項次 |
標題新聞 |
資訊來源 |
日期 |
1 |
12/25 ETF創富論壇 專家獻策 |
摘錄經濟A 10 |
2024-12-22 |
根據投信投顧公會統計,我國ETF規模在11月底突破6.3兆元,單是前11月即增加2.5兆元,增幅達65%,足見國人對ETF投資的高度興趣。歲末年終之際,經濟日報於25日舉辦《2025投資論壇 ETF創富大趨勢》,邀請國內六大資產管理公司專家,為投資人剖析明年ETF投資機遇與策略。
《2025投資論壇 ETF創富大趨勢》將於25日在台北寒舍艾美酒店登場,邀請金管會主委彭金隆致詞,並邀請投信投顧公會理事長暨元大投信董事長劉宗聖、國泰投信總經理張雍川、群益投信資深基金經理人謝明志、富邦投信投資策略師徐翊達、復華投信新金融商品部投資經理彭衍翰、統一投信新金融商品發展處資深副總經理張美媛等六位業界資深人士,分別就「2025年ETF趨勢前瞻之機會與挑戰」、「2025年唯一確定趨勢 你不能錯過的AI投資」、「投資高股息ETF 你不能忽略的事」、「聚焦國內外市值型ETF 帶你投資全球頂尖企業」、「善用ETF資產配置 成就人生財富」、「聯準會按下降息鍵 債券ETF投資全攻略」等題目發表專題演講。
ETF投資在全球蔚為趨勢,在台灣更受歡迎,在今年11月規模突破6.3兆元大關,躍居亞洲第三大,增速更是全球第一,而台灣債券ETF規模更已是亞洲第一大、全球第四大。而2025年台灣將再出現新種ETF。
展望2025年,ETF市場勢將百花齊放,而今年吸引資金不斷湧入的高股息ETF、債券ETF接下來的投資策略為何,全新亮相的主動式ETF、 多資產ETF會不會是大黑馬等議題,均將於《2025投資論壇 ETF創富大趨勢》獲得解答。
|
2 |
徐翊達 擁抱科技股 聚焦AI |
摘錄經濟A1版 |
2024-12-18 |
富邦投信投資策略師徐翊達指出,川普2.0關稅戰風險逐步升高,但將帶來新的投資機會。在政策高度不確定下,最好的投資方式就是擁抱獲利確定性最高的科技股,尤其是人工智慧(AI),投資ETF會建議以科技型為主。
經濟日報將於25日舉辦「2025投資論壇 ETF創富大趨勢」,徐翊達將以「聚焦國內外市值型ETF,帶你投資全球頂尖企業」為題發表演講。
徐翊達指出,目前市場對2025年經濟表現並未算進關稅戰、貿易戰,或美國國內改革可能產生的影響,因為還不清楚川普將採取何種政策組合拳、來弭平或對沖各種變革帶來的利多與利空。
徐翊達認為,川普政府提出的各種新政策勢必對市場產生影響,過程中,最能為市場護航的仍將是美國聯準會(Fed)的貨幣寬鬆政策。但在川普施壓下,聯準會降息幅度出現不確定性。在政策高度不確定下,最好的投資方式就是擁抱獲利確定性最高的科技股,尤其是AI。在長期趨勢的推動下,拉回就是買點。
對於科技投資,富邦投信看好三個方向,分別是AI伺服器、AI手機與筆記型電腦(NB)、自動駕駛。AI伺服器是明年上半年訂單最明確產業,只要大型科技公司的資本支出持續成長,相關供應鏈將持續成長。
原本市場看好的AI手機與NB換機潮,明年第2季有望重新引發市場關注,可期待明年下半年的換機需求。三者之中,富邦投信最看好的是自動駕駛,在特斯拉取得自動計程車營運資格後,對自動駕駛軟體估值將有顯著影響;另隨著成熟國家出生人口下滑,機器人遲早將成為剛需。
|
3 |
5校學子參訪富邦投信 探索職涯發展 |
摘錄經濟C1版 |
2024-12-18 |
推動校園資產管理人才培育計畫多年的富邦投信,從與臺灣大學管理學院合作,參與臺灣大學希望種子培育計畫起,至今已有7年時間,從起初1個學校擴增至今年共5個學校,日前完成5所大學聯合企業參訪活動,讓學子尚未踏入社會之際,即可先一步探索職涯面貌,總計超過百名師生參與。富邦投信表示,孕育資產管理人才,希望能夠從校園出發、從校園開始扎根。
富邦投信投資處資深副總經理呂其倫指出,7年前富邦投信即與臺灣大學進行資產管理人才培育,今年在臺灣科技大學主動爭取加入計畫下,總計已有5所大學參加,包括中山大學(4年)、中正大學(3年)及去年加入的暨南大學。參與計畫的學生也從當年1屆40人,成長至今年113人。
呂其倫說,針對每年的校園資產管理人才培育計畫,公司內部動員所有投資研究團隊的力量,課程設計主軸以培育「投資管理人才」為核心,讓學生在踏入社會前,就能對資產管理的工作樣貌有一些認識與了解,協助探索工作的內涵與本質。此活動除希望從校園扎根,也希望藉此獲得優秀的人才,加入富邦投信的行列。今年已有參與去年計畫的學生經過層層海選,錄取為MA(儲備幹部),成為富邦投信的研究員,未來目標將成為基金經理人。
|
4 |
五投信看2025 喊買三類ETF |
摘錄經濟C1版 |
2024-12-14 |
2024年股市是豐收的一年,人工智慧(AI)催化下,美股帶頭頻頻改寫新高,指標的S&P 500指數上漲26.8%、加權指數亦有28.5%漲幅。即將步入2025年,綜合元大、國泰、群益、富邦、中國信託ETF前五大發行商看法,建議布局台股市值ETF、美股ETF、投資等級債ETF,迎接川普2.0時代變化球。
觀察前五大ETF發行業者的看法,台股市場上,多數延續2024年第4季的建議,元大台灣50、國泰台灣領袖50以及富邦台50都再度獲得發行業者優先推薦。而群益及中國信託投信也建議投資人從高股息ETF轉向市值型或是科技型,如群益台ESG低碳50、中信關鍵半導體。
至於海外市場看法,雖然多數仍維持以美股為首的投資建議,但標的出現明顯差異,與2024年第4季的投資建議做對比,僅國泰費城半導體一檔獲得保留;在AI元年之後,相關需求持續旺盛,科技主題的富邦NASDAQ值得留意;而受惠川普交易的元大航太防衛科技、中信特選金融獲得2025年的第一波推薦名單。唯一新興市場的建議,則是投資中國股市的群益深証中小。
國泰投信投資長鄭立誠指出,過去川普對中國採取的關稅與科技封鎖政策,推動全球供應鏈重組,這對台灣來說是一個契機。台灣作為美中之間的關鍵科技樞紐,可能進一步鞏固在半導體、電子零組件等高科技領域中的地位,尤其是美台在晶片供應鏈的合作會更加緊密;加上台灣的戰略地位具有先天優勢,有望吸引更多外資觀望,對台股都是利多。
富邦投信投資策略師徐翊達表示,美國總體經濟穩健,短期沒有看見較大風險,建議維持高持股,尤其看好AI科技革命帶來的投資機會,可留意AI受惠股,像是半導體、伺服器等。
各國高度關注川普任職後或將重啟貿易戰2.0,恐增加金融市場波動,基於防衛裝備以美國為主要出口國,加上可滿足區域穩定需求,相關採購案預算增加很可能使其成為對沖貿易戰威脅最佳籌碼,元大投信建議可以留意國防、航太等相關標的表現機會。
中國信託投信認為,川普政策包含放寬金融監管、減稅政策和經濟刺激措施,皆對美國金融股產生積極影響,隨金融科技不斷發展和可能的監管放寬,大型金融股有望在未來幾年內實現顯著增長,以美國大型金融股為成分股的主題型ETF可望受惠。
|
5 |
法人:錢進債券型 穩健領息 |
摘錄經濟C1版 |
2024-12-14 |
2024年聯準會(Fed)啟動降息,但債券市場並未如投資人先前所期待的走出一波大資本利得行情。展望2025年,法人認為,目前基準利率再走升風險有限,債券已與股市脫離高關聯度,將持續發揮避險收益配置價值,布局債券ETF以穩健領息為投資目的。
綜合元大、國泰、群益、富邦、中國信託前五大ETF發行商對於債券市場的展望看法,多數業者建議優先布局投資等級債ETF,相關標的如國泰10Y+金融債、富邦全球投等債、中信優息投資級債等;另外群益優選非投等債也獲得點名、中長天期美國公債也可留意。
富邦投信投資策略師徐翊達指出,2025年上半年是債優於股的配置,債券首選投資等級債,儘管價差波動空間較小,但債息可期是投資人度過市場波動的首選。
元大投信指出,Fed持續強化緩降息立場,建議持續積極把握高利率進場債市,透過債券ETF進行現金部位替代配置,相對具有固定收益的避險性質,並保有未來逢低承接股票資產的購買力,建議選擇布局中、長天期美國公債、投資等級公司債作為優先標的。
國泰10Y+金融債經理人鍾郁婕分析,Fed將持續放寬貨幣政策,降息速度則視經濟數據及前景變化而定,但無論降息幅度如何,十年期公債殖利率再大幅上彈的機率極低,隨川普即將在2025年1月20日開始執政,預期金融市場波動度上升,投資人可進行資產配置。
中國信託投信指出,川普已表態不打算換掉鮑爾,使貨幣政策不確定風險下降,穩定市場。預期Fed將會謹慎降息,債市也會回歸基本面。根據外資機構巴克萊看法,今年美股表現強勁,2025年退休基金可能獲利了結股票,將資金轉往債市,同時投資級債殖利率處於長期相對高點,有利吸引外資持續買入,這兩大趨勢有望驅動2025年債市向上,恰是投資投等債ETF好時機。
此外,群益投信指出,非投等債的發行企業的淨槓桿率在2012年以來的相對低位,企業財務體質健康,違約率進一步下滑,加上非投等債殖利率仍具吸引力,後市表現仍值留意。
|
6 |
徐翊達:區位最重要 |
摘錄經濟A6版 |
2024-12-14 |
富邦投信投資策略師徐翊達做了十年的不動產基金經理人,在投資領域見解專業,對買房也很有自己的想法。最重要的是要有耐心,區位則是取決於個人的偏好。
徐翊達說,當初會買房是因為結婚,要自住,因此需求很清楚。從起心動念到購入差不多看了一年半,花了滿久的時間。由於是首購,他希望預算不要太高。2013 ~2015年是房價的高峰。因此他目標鎖定低總價小坪數的二手房,畢竟如果一開始投入金額很高,貸款承受壓力會很大。
房市行情好的時候,其實沒有什麼房源可看,徐翊達指出,保持耐心是很重要的事情,千萬不要因為一時衝動就屈就,後續要換房子更麻煩,交易成本很大。寧可等待,會等到自己喜歡的物件。
徐翊達認為,區位取決於個人的偏好,也肯定最重要。像是過去他看房子一度看到新北市去,但對他而言已經是移居到另一個城市的陌生感覺了,因此他後來還是鎖定台北市中心。
房價因為新舊、朝向會有巨大的落差,選擇時還是要看個人喜好為主。回歸到自住,以舒服、開心最重要,買便宜或貴一點,十年之後價位會如何無法預期,因此買房要回歸到自身的需求。
徐翊達說,一開始看房子時他不斷的跟著仲介去看,有點像基金經理在拜訪公司,但三個月後就覺得很厭煩了。後來他看到有興趣的物件,只要求把地址發過來。他覺得要先在附近走一圈更重要,感受區域氛圍、動線等,還有興趣再接下去看房。
此外,由於他要買的是二手公寓,因此內部需要重新整理,花一筆裝潢費是必要支出。所以他不是很看重裝潢,而且一些所謂的「精裝修」,還會把裝潢費加到房價裡,但對他是完全不適用的,例如大理石做的酒吧。所以他不要精裝修,最好是毛胚型,以現在網路、家具公司,都會提供很多元的服務,更推薦選粗裝潢,然後自己重新設計,會比較符合自身需求,而且未必會很貴。
徐翊達給首購族的建議是,先看兩個關鍵「位置」與「需求」。他首先鎖定父母家附近,然後要離公司近,其次才是考慮環境。當然每個人的需求不同,重點是先抓出大關鍵。
徐翊達指出,如果是買重劃區新成屋就單純很多,若是選擇預售的方式,可能有三、五年的時間,要準備三、四成頭期款,以及裝潢費用。
|
7 |
劉宗聖 明年聚焦三大主題 |
摘錄經濟A1版 |
2024-12-13 |
迎戰2025年,投信投顧公會理事長劉宗聖指出,投資應回歸股票及債券的本質,建議留意市值型、國防及AI主題、債券等ETF。
經濟日報將於25日舉辦「2025投資論壇--ETF創富大趨勢」,劉宗聖將出席,並以「2025年ETF趨勢前瞻與永續發展」為題發表演講。本論壇由元大投信、國泰投信、群益投信、富邦投信、復華投信、統一投信等協辦。
2024年台灣ETF蓬勃發展,步入2025年,劉宗聖認為,最大不同在於「2024年很多投資人把股票當債券買,把高股息商品買進持有等配息;把債券當股票買,期望在降息過程換取資本利得。明年有望回歸股票當股票買、債券當債券買。」台股今年大漲三成,個股殖利率將趨於穩定;建議股票要當股票買,可專注在參與經濟成長動能的市值型ETF,再視需求情況做配息部位。
而將債券當股票買的投資人,今年下半年面臨美國公債殖利率反彈、價格下跌的情形,建議債券投資應回歸長線思考,關注債券票息率與到期殖利率;依據投資人自身屬性在債券市場短、中、長期布局,對資本利得有所期待的人,可關注長天期債;想要適度參與債市的配息收益,建議選中天期債;因短天期債對利率敏感度較低,希望活化手上資金部位的人可留意領息增益的短債。
值得留意的投資主題有三,第一,因應地緣政治的國防產業;第二,未來產業發展重點的AI科技;第三,川普概念,能源、黃金、另類投資等機會浮現。
投資人也須留意兩大趨勢變化,首先,川普喊要退出巴黎協定,需留意ESG趨勢轉變力道;其次,觀察另類投資對傳統有價證券的影響性。
|
8 |
海外科技ETF 規模創高 |
摘錄經濟B2版 |
2024-12-10 |
展望2025年,市場預期AI仍為投資主軸,吸引資金持續流進科技類股,帶動熱門的富邦NASDAQ、統一FANG+、國泰費城半導體等規模都續創新高。法人認為,科技創新帶動電子產品的需求持續旺盛,建議留意相關科技ETF的布局機會。
根據CMoney統計至9日,海外股ETF規模王富邦NASDAQ突破400億元達429.86億元;統一FANG+也受惠於資金流入,規模來到387億元,躍躍欲試挑戰第二大;國泰費城半導體站上300億元後也來到311.36億元。
海外股票ETF中最新一檔、11月26日掛牌的元大航太防衛科技,第一次追加募集195億元,追加發行受益權單位數為13億個單位,已獲核准於昨(9)日起開始募集;合計總募集金額為390億元,淨發行受益權單位總數最高為26億個單位。
國泰投信指出,受川普勝選影響,11月美銀美林經理人調查報告顯示,未來12個月全球和美國的經濟成長都將轉強,與上個月認為經濟將趨緩有明顯轉變。
根據2000年後選舉統計,只要沒有遇到衰退,無論是何黨執政,選舉結果明朗後美股至少走一年的多頭態勢,隨今年經濟軟著陸、第4季降息以及選舉結果明朗後,皆有利於美股表現。
富邦投信投資策略師徐翊達指出,明年股市的波動節奏將是先蹲後跳的一年。在中長期科技創新帶動的需求增長不停止下,明年下半年到後年的新一波換機潮,仍將主導市場的獲利成長潛力。
在股票配置上,傾向以市值型ETF作為核心配置,可考慮台、美市場,輔以AI為首的商品作為衛星配置,如半導體、AI、未來車等相關題材。
法人指出,元大航太防衛科技主要成分股涵蓋輝達、台積電、三菱重工等美日台航太防衛供應鏈大廠,除跟隨科技股行情表現,各成分股對於維持區域穩定相關新聞也高機率正向反映。
而面對川普上台後可能啟動貿易戰議題,也讓主要國家思考增加向美採購設備,以換取談判空間,更讓航太防衛成為對沖貿易戰風險重要產業,可望持續推升股價表現。
|
9 |
ETF 年輕族群理財新寵 |
摘錄經濟B4版 |
2024-12-10 |
富邦投信日前與中華經濟研究院再度聯合發表今年度「國人安心樂活享退調查」研究結果,並針對2025年的趨勢投資做深入分析,強調ETF是退休理財利器,近一年成為年輕族群新寵。
甫於11月上任的富邦投信新董座黃昭棠於發表會開場致詞表示,富邦投信早在8年前就看準ETF適合作為退休理財的選項,並與中經院合作規劃這項研究調查,確實非常有遠見,這8年之間,ETF從乏人問津到成為炙手可熱的商品,ETF的商品優勢已經逐漸為國人熟悉,更是退休理財最適合的投資工具之一。
黃昭棠也提供他長年致力於ETF領域的專業見解,建議投資人要回歸初心,退休理財越早開始越好,特別是長期複利效果的觀念,富邦投信每年持續宣導,要在對的時候做對的配置,長期複利的效果才能顯現。
舉例來說,年輕人最大的本錢就是時間,選擇市值型ETF才能有很長的時間可以享受經濟發展的成長,時間複利是年輕人最好的投資利器;而屆臨退休的族群則需要現金流,因此隨著退休時間越靠近,則應該開始提高配息型ETF配置比重。
從今年度「國人安心樂活享退調查」的調查結果發現,ETF在過去幾年的多頭行情中得到更多投資人的認同,有越來越多投資人選擇以ETF的方式進行投資。特別是過去1年才開始參與ETF的投資人大約占三成,其中可以留意的是24歲以下,有將近七成是近一年才開始投資ETF,足見近一年ETF投資已蔚為風潮,成為年輕族群新寵。此外,以定期定額方式進行ETF投資的方法應該已經深入人心,隨著投資金額的累積,此次調查中也觀察到投資人對於投資資訊的需求比以往更大。
另外,富邦投信投資策略師徐翊達也在發表會中分析,對於2025年,市場基本保持著樂觀的心情,因為在AI相關科技創新的帶動下,看好AI科技革命帶來的投資機會。
|
10 |
富邦投信:2025上穩下震 世上只有AI好 |
摘錄工商A3版 |
2024-12-07 |
富邦投信6日發布2025年市場投資趨勢,富邦投信投資策略師徐翊 達認為,明年將持續聚焦AI帶來的投資機會,預料上半年表現較為穩 定,下半年將看川普政策實際推行力道,但可確定的是市場波動將會 增加。預料指數再漲空間有限,且企業獲利成長主力仍集中在AI供應 鏈,研判資金將繼續朝向電子股匯聚,資產配置建議「股債各半」。
徐翊達指出,美國啟動降息循環,加上AI蓬勃發展,市場普遍抱持 樂觀看法,不過要留意目前主要股市位階大多已反應未來一年的盈餘 成長,企業獲利展望調升成為指數再漲的最大動能。
此外,市場關注川普上任及其政策對市場影響,徐翊達表示,從以 往六次美經濟軟著陸的六次降息周期大約落在4~8個月,對照之下此 次降息循環可能會到2025年的3~6月結束,正逢川普新政推行期間, 預期下半年市場波動幅度會明顯增加。
就產業面而言,徐翊達認為「世上只有AI好」的情況將延續到202 5年,AI伺服器、自動駕駛及AI手機將是科技領頭的三架馬車,上半 年有輝達GB 200伺服器換機潮帶動,各家CSP持續擴大資本支出,有 利台系供應鏈業績向上,可望支撐股市表現,下半年則可以期待AI手 機、PC等應用發酵,而營建、金融、航運等族群較難維持2024獲利自 谷底大幅翻揚表現。
區域布局上,徐翊達看好台、美為兩大核心市場,美國在川普減稅 等政策極力呵護下,產業競爭力提升,而台灣具AI關鍵供應鏈地位, 獲利成長動能較佳,其他地區則要考慮目前位階較高,並有面臨貿易 戰風險的可能。
針對資產配置,徐翊達認為2025上半年債優於股,但下半年又重回 股優於債的配置。債券首選投資等級債,儘管價差波動空間較小,但 債息可期,是投資人度過市場波動的首選。股票方面,較傾向以市值 型ETF作為核心配置,搭配AI為首的商品作為衛星配置,如半導體、 AI、未來車等相關題材,且在AI行情尚未充分實現前,不必急著獲利 了結。
|
11 |
ETF同步強勢 賺AI財優選 |
摘錄經濟C1版 |
2024-12-07 |
今年來台股ETF漲幅前十強平均達40.4%,表現亮眼。法人建議,可優先布局台股ETF,同時掌握一籃子AI股股價成長動能,以及後續配息契機。
據CMoney統計,今年來台股原型ETF漲幅前五強依序為:富邦科技(0052)漲48.7%、富邦台50(006208)漲47.1%、元大台灣50(0050)漲44.5%、富邦摩台(0057)漲43.65%、元大電子(0053)漲43.61%。
第六至第十強為:元大MSCI台灣(006203)漲38.9%、富邦公司治理(00692)漲38.1%、永豐智能車供應鏈(00901)漲33.9%、國泰台灣5G+(00881)漲33.3%、中信小資高價30(00894)漲32.5%。
富邦投信投資策略師徐翊達分析,展望2025年市場基本樂觀,因為在AI相關科技創新的帶動下,電子產品的需求持續旺盛。不過,在川普當選美國總統後,市場焦點開始移轉到之前漲幅較小的金融與傳產。主要寄望於川普有助於提高美國傳產競爭力,包括關稅等方式。
總經方面,野村投信國內股票投資部主管姚郁如表示,美國現階段仍停留在市場氣氛面影響,預料就業數據才是當前Fed貨幣政策走向主要依據。目前市場預估2025年至少有2碼降息空間,明年GDP保持2%以上增長問題不大。
台新臺灣AI優息動能ETF基金(00962)經理人黃鈺民指出,AI技術在各個行業中的應用及需求不斷增加,第4季電子產業將進入傳統旺季,此外台積電法說會釋出半導體產業景氣正面訊息,加上輝達Blackwell晶片的出貨量預計將於明年大幅提升,公司對於在第4季實現「數十億美元」的Blackwell收入有信心,科技股仍是未來多頭行情的領頭羊。
黃鈺民表示,隨著生成式AI需求提升,以及南部晶片設計產業推動基地設立,台灣AI供應鏈發展及獲利表現有機會持續成長。
|
12 |
ETF同步強勢 賺AI財優選 |
摘錄經濟C1版 |
2024-12-07 |
今年來台股ETF漲幅前十強平均達40.4%,表現亮眼。法人建議,可優先布局台股ETF,同時掌握一籃子AI股股價成長動能,以及後續配息契機。
據CMoney統計,今年來台股原型ETF漲幅前五強依序為:富邦科技(0052)漲48.7%、富邦台50(006208)漲47.1%、元大台灣50(0050)漲44.5%、富邦摩台(0057)漲43.65%、元大電子(0053)漲43.61%。
第六至第十強為:元大MSCI台灣(006203)漲38.9%、富邦公司治理(00692)漲38.1%、永豐智能車供應鏈(00901)漲33.9%、國泰台灣5G+(00881)漲33.3%、中信小資高價30(00894)漲32.5%。
富邦投信投資策略師徐翊達分析,展望2025年市場基本樂觀,因為在AI相關科技創新的帶動下,電子產品的需求持續旺盛。不過,在川普當選美國總統後,市場焦點開始移轉到之前漲幅較小的金融與傳產。主要寄望於川普有助於提高美國傳產競爭力,包括關稅等方式。
總經方面,野村投信國內股票投資部主管姚郁如表示,美國現階段仍停留在市場氣氛面影響,預料就業數據才是當前Fed貨幣政策走向主要依據。目前市場預估2025年至少有2碼降息空間,明年GDP保持2%以上增長問題不大。
台新臺灣AI優息動能ETF基金(00962)經理人黃鈺民指出,AI技術在各個行業中的應用及需求不斷增加,第4季電子產業將進入傳統旺季,此外台積電法說會釋出半導體產業景氣正面訊息,加上輝達Blackwell晶片的出貨量預計將於明年大幅提升,公司對於在第4季實現「數十億美元」的Blackwell收入有信心,科技股仍是未來多頭行情的領頭羊。
黃鈺民表示,隨著生成式AI需求提升,以及南部晶片設計產業推動基地設立,台灣AI供應鏈發展及獲利表現有機會持續成長。
|
13 |
國人退休理財 偏愛配息ETF |
摘錄經濟A 11 |
2024-12-07 |
存多少錢才能安心退休?富邦投信委託中華經濟研究院進行2024「國人安心樂活享退調查」昨(6)日發布,已退休族群、未退休族群理想可安心退休存款分別是1,057萬元、1,348萬元。
值得一提的是,調查發現,存退休金以ETF成主流,尤其最青睞季配型,占比高於月配型。
中經院第三研究所所長黃勢璋指出,根據2017~2024年調查結果顯示,未退休族群運用ETF的投資比率,從1.96%大幅擴增至55.7%,而已退休族群則是從1.44%上升到38%。
不只退休族理財青睞,年輕族群在ETF投資比重的成長最高,黃勢璋指出,隨著數位金融平台普及,年輕世代對於多樣化、低成本和高流動性投資選擇的偏好,更加深在ETF投資產品的成長。
11月剛上任的富邦投信董座黃昭棠也出席發表會,他表示,八年之間,ETF從乏人問津到成為炙手可熱的商品,全台已經高達有1,400萬人投資ETF。
調查也顯示,退休族投資配息型ETF熱度持續升溫,高達86.13%的受訪者表示曾購買這類投資產品,尤其季配型ETF以50.73%占比居首,月配型占比25.12%則位居第二。
調查也發現,國人仰賴政府退休金的程度略為降低。在已退休族群方面,政府退休金是主要收入來源占比59.6%,其次則分別為個人儲蓄占比44.5%,與投資收入占比28.8%。而在未退休族群方面,主要收入來源則為個人儲蓄占比62.7%,其次則分別為政府退休金占比53.5%,以及投資收入占比53%。
對於退休金的理想目標,調查顯示,已退休族群認為理想可安心退休的存款為1,057萬元,但受訪者平均實際累積的存款686萬元,差距約為371萬元;未退休族群認為理想可安心退休的存款為1,348萬元,但平均實際累積的存款 324萬元,缺口高達1,024萬元。
中經院建議,推動TISA個人投資儲蓄帳戶制度,滿足一定條件的投資人得享有長期投資的租稅優惠,也建議應及早進行個人理財投資計劃,降低對政府退休金的依賴,以擴展退休後擁有更豐裕的財務保障。
|
14 |
市值型+科技型+債 穩穩賺 |
摘錄經濟B2版 |
2024-12-02 |
今年來ETF績效以科技型、市值型勝出。明年美國總統川普上任,預期市場波動將加劇,專家建議可布局市值型、科技型ETF,並以債券ETF抗波動。
ETF產品多元,包括台股ETF、海外股ETF、債券ETF,各類型產品還能細分是否配息、配息頻率差別、投資標的為區域市場或特定產業與主題等,因此,投資人在投資ETF時,可融入資產配置概念,善用各類型ETF來滿足投資需求。
富邦投信投資策略師徐翊達指出,明年因為川普政策干擾,投資操作難度提高,投資ETF會建議以科技型為主,有機會賺取波段價差,並搭配債券ETF降低風險,以這樣的布局作為明年的開局會比較穩健。
群益投信表示,鑑於AI科技是全球科技主流大勢,而台灣又在全球科技供應鏈中扮演舉足輕重的角色,在科技產業中長期成長趨勢明確下,偏好科技題材的投資者,不妨適度將半導體收益ETF、科技高息ETF納入配置,掌握科技成長行情也兼顧收益來源。
債券ETF方面,在降息循環延續下,債市投資環境順風,且發債企業體質穩健,非投等債ETF便是投資人可關注的產品。
此外,群益投信分析,以投資人最為熟悉的台股市場來看,目前大多數產業仍處向上景氣循環,主計處預測2024年台灣GDP成長3.9%、2025年成長3.26%,因此預估台股可維持多頭格局。
看好台股行情的投資人,可適度透過台股市值型ETF參與行情。
國泰台灣領袖50ETF經理人蘇鼎宇表示,台股在12月有年底作帳、紅包行情、以及節慶熱潮帶動科技業訂單滿手支撐,單月勝率達九成,明顯高於其他月分,建議投資人趁現在台股回落時,善用市值型ETF卡位。
|
15 |
富邦投信董座 黃昭棠接任 |
摘錄經濟B2版 |
2024-11-22 |
富邦金控昨(21)日代子公司富邦投信公告董事長派任情形,富邦投信董事會通過黃昭棠擔任董事長,即日上任並兼任發言人,舊任董事長暨發言人史綱退休。
黃昭棠擁有豐富金融經驗,為國內ETF的重要推手,在元大投信時主導發行台灣第一檔ETF元大台灣50(0050)、第一檔高股息ETF元大高股息,這兩檔ETF目前已分別成長到4,145億元、3,451億元,為國內規模第一及第三大ETF。
黃昭棠歷經寶來投信指數投資中心執行長、元大投信指數投研團隊執行副總經理,2019年升任元大投信總經理,除了見證台股ETF的成長茁壯之外,也推動元大投信發行第一檔美股ETF、第一檔債券ETF、第一檔槓桿ETF及反向ETF、第一檔原油及黃金ETF,見證元大投信成為國內規模第一大的投信,且與後進者的規模差距愈拉愈大。
黃昭棠在2021年7月出任華南永昌投信董事長,持續發展指數化投資,在他任內發行多檔指數型基金,包括華南永昌台灣環境永續高股息指數基金、華南永昌未來科技基金等。
市場人士指出,富邦投信挖角黃昭棠,除了強化ETF業務之外,整併富邦投信及日盛投信也將是重點任務。到10月底為止,元大投信管理的基金規模達2.1兆元,高居業界第一,其次是國泰投信的1.29兆元、群益投信的1.15兆元。富邦投信為第四大,規模達7,200億元;日盛投信則為第21大,規模達757億元。
|
16 |
第二波 投信投顧公會校園講座 聚焦定期定額、ETF理財 |
摘錄工商A 12 |
2024-11-22 |
近年投資理財有年輕化趨勢,為宣導正確理財觀,投信投顧公會今 年10月起跑的大專院校巡迴講座,第二波在臺北商業大學、聯合大學 、臺南大學、南華大學、朝陽科大及長榮大學等校開講,分別由富邦 投信、元大投信、群益投信、第一金投信、復華投信及保德信投信的 投資專家主講,多聚焦在及早投資、定期定額累積資產和ETF理財等 主題。
群益投信投資處副總經理呂鴻德在講座一開始強調,好的開始是成 功的一半,復華投信客戶關係經理詹博宏也提到,年輕人需要及早學 會投資理財,最大原因在於,不再只領死薪水,用錢滾錢更有效率, 他試算一個人人生當中固定花費,包括結婚、購屋、子女教育、退休 生活等,至少需要2,000萬元,且通常更多,薪資成長的速度遠比你 我想像更慢,為了不讓薪水被通膨吃掉,學會投資理財才能真正享有 豐沛人生。
富邦投信資深經理蔡素菁指出,真正開始投資之前,儲蓄非常重要 ,必須養成存錢的習慣,並保持手上有足夠的現金;呂鴻德也說,要 存到第一桶金的基本功就是轉換思維,先儲蓄再支出,意即收入扣掉 儲蓄後才等於支出的主動式理財。
呂鴻德並提出人生財富累積三階段觀點,分別為換錢、值錢、轉錢 ,階段一「換錢」,以提升工作能力,加上工作的時間,換取收入, 久而久之,擁有專業能力、價值後,進入第二階段「值錢」,增加專 業的收入,最後進入階段三「轉錢」,也就是用自己擁有的資本,透 過投資工具,達到報酬累積的效果。
在投資工具選擇上,據中經院調查,從25歲到65歲以上,各年齡層 皆以股票為最常使用的投資工具,可見投入股票的投資人愈來愈多, 買進一籃子標的的ETF更成了近年投資一大趨勢,元大投信指出,目 前台股ETF投資人已突破千萬大關,台灣ETF市場猛爆性成長,不僅成 為帶動境內基金增長的主要關鍵,更引發國際關注。
據投信投顧公會統計,台灣投信投顧業管理資產總規模中,ETF就 高達48%,儼然成了國人投資顯學,該如何挑選適合自己的ETF商品 ,呂鴻德建議,市場上主要有市值型、配息型與產業型ETF,其中以 市值型成長動能相對較強,配息型則相對溫和,因此市值型適合追求 長期資本空間的族群,配息型適合希望有穩定配息族群,產業型ETF 適合看好特定產業發展趨勢的投資人。
除股票ETF外,蔡素菁認為,隨美國聯準會去年3月啟動升息循環, 在殖利率達到甜蜜點位下,國內債券型ETF由去年下半年開始持續吸 引資金進駐,但提醒同學們參與投資前務必留意三大重點,分別是債 信、存續期間及利率,一般非投資等級及新興市場債信風險較高、投 資等級債信風險則相對較低;存續期間愈長風險也較大,且價格對利 率變化愈敏感。
六場講座中,講者幾乎都提到定期定額重要性,第一金投信資深協 理曾志峰指出,定期定額適合投資新手或上班族,優勢在於能夠培養 投資紀律,不用花時間挑選進場點,還能平均成本、分散風險,投資 門檻也較低,更能有效累積退休金。建議年輕族群定期定額停利後, 能夠提高扣款金額或增加扣款基金方式,將本金及獲利滾入再投資; 退休族群可將資金轉換到固定收益型基金,以配息金額再投入定期定 額。
保德信投信市場策略部主管葉家榮表示,投資人必須盯目標、鎖報 酬、長期累積,建議若有資金需求,且報酬率10%至15%以上可停利 不停扣;若無其他資金需求,可持續累積,以享受長期複利效果的機 會。
|
17 |
台股基金 逢低進場 |
摘錄經濟B1版 |
2024-11-20 |
隨美國大選塵埃落定,台股近期也拉回整理。觀察近三個月台股基金表現仍優於大盤,法人表示,接下來多空情況還是要看市場對AI個股的態度,利多不漲或利空不跌仍須留意,但台股基本面良好,建議可趁勢逢低布局。
值得注意的是,台股基金近三個月前十強,依序包括:富邦科技、富邦精準、台新台灣中小、街口中小型、街口台灣、富邦台灣心、富邦高成長、野村成長、野村積極成長、國泰科技生化等,平均達9.9%,優於大盤的3.8%。
富邦投信股權投資部主管謝育霖表示,接近年底,因今年整體股市處於有獲利階段,獲利了結賣壓紛紛出籠,故短期恐進入震盪行情。
另外,市場對於川普總統的未來內閣人選及政策都處於觀望情緒之中,這情緒帶來不確定性上升,使得獲利了結賣壓加大,導致短期盤勢較逆風。
謝育霖指出,展望明年,整體研判行情將先蹲後跳,隨著1月川普上任,政策將逐漸明朗,負面不確定性現階段已多反映,且隨著全球主要經濟體貨幣政策走向寬鬆,明年景氣不會差於今年,加上AI科技的持續推進,AI需求將持續帶來企業受惠,整體有利資金持續聚焦科技類股,故仍看好明年整體行情正向發展。
安聯投信台股團隊表示,隨著本益比來到相對高位,獲利成長實績與預期變化成為主導盤勢主力。包括:美國大選共和黨候選人川普當選、新政府團隊未來政策方向、輝達(NVIDIA)GB200開始小量出貨等都成為牽動近期行情的主要力道。
另外,近期部分市場情緒隨著川普未來政策與團隊消息而起伏;面對川普當選後再提關稅壁壘,從物價角度來看仍需留意後續影響;但若以時序來看,川普當選消息對市場影響已在浮現,隨著消息反覆被消化,推估明年1月20日川普就職時,雜音有望逐步鈍化。但在此之前,預期影響仍在。
在布局上,安聯則建議,鎖定未來三至六個月營運正向類股或主題,應有助於降低不確定因素影響;可以企業獲利正向展望為基礎,對未來三個月的台股給予正面預期,看待台股後市,維持上升箱型走勢看法也不變。
|
18 |
基金理財觀 投信投顧公會校園開講 |
摘錄經濟A 15 |
2024-11-19 |
為宣導以「共同基金」為主之理財知識,投信投顧公會自111年起規畫辦理大專院校「共同基金正確理財觀巡迴講座」,今年公會持續結合所屬的投信公司及境外基金總代理人,包括中租投顧、中國信託投信、富邦投信、元大投信、群益投信、第一金投信、復華投信、保德信投信、日盛投信、霸菱投顧、宏遠投顧、統一投信及貝萊德投信等,共同辦理大專院校「共同基金正確理財觀巡迴講座」活動。
投信投顧公會理事長劉宗聖表示,公會近年來積極推廣共同基金正確投資觀念,尤其大力推廣基金定期定額,強調紀律的持續扣款以及把平均成本降低的方式,鼓勵學子把握因年輕獨有的「時間」優勢,勇敢踏出理財的第一步去享受時間複利的成果,及早達成人生的階段性目標;投信投顧公會預計於今年底前巡迴全省16所大專院校舉辦17場次講座。
首波大專院校巡迴講座已於10月中開跑,從宜蘭佛光大學揭開序幕,後續也將在銘傳大學、臺北商業大學、聯合大學、臺南大學、南華大學、朝陽科大、長榮大學、文化大學、南臺科大、逢甲大學、東海大學、臺南藝術大學、靜宜大學、健行科大及義守大學等學校舉辦,歡迎大學生踴躍參與。
另外,投信投顧公會除於官網設置反投資詐騙專區,每場次也都加強宣導「反金融投資詐騙」,提醒同學們對投資詐騙多加警戒與留意。
|
19 |
退休族股債ETF均配置 避險兼創現金流 |
摘錄工商B 11 |
2024-11-17 |
美、台等全球股市已來到相對高檔,(準)退休族該如何投資ETF ?法人表示,建議投資人可以選擇用三~四檔相關係數低的配息ETF 作資產配置,由於目前債券ETF配息率已不輸高股息ETF,股債ETF均 投資,不但可分散投資風險還可兼創造現金流。
群益投信ETF及指數投資部副總經理張菁惠表示,近幾年來ETF投資 盛行,隨著市面上產品多元,股票、債券ETF百花齊放,且超過半數 以上的ETF都具有配息機制,投資人也可評估自身需求與風險偏好, 透過ETF來準備退休金,亦可達到資產配置與月月領息的效果,滿足 退休理財最為重視的固定現金流需求。
富邦投信投資策略師徐翊達指出,針對退休族群,如果現金流需求 不特別大,建議以股債各半進行規劃。畢竟股票仍處上升趨勢,長期 而言,股票跑贏債券的機率仍然較高,尤其是以台灣為主的新興市場 。如果有現金流需求,以較保守的投資等級債券而言,5%左右的息 收收入應該是可以期待的。非投資等級債、REITs、特別股等高殖利 率商品可以酌量配置,拉高配息率到6%~9%。
徐翊達說,目前正處於AI科技創新的新階段,未來科技成長趨勢可 期,站在增加資產價值的角度,仍建議參與AI投資的浪潮。只不過, 現在股價已在相對高位,建議以多筆分批或定期定額方式進場。
張菁惠建議,在投資標的選擇上,若以配息頻次來看,隨著月月配 ETF檔數愈來愈多,投資人除了可透過月配息機制來建立日後每月現 金流來源,也可選擇從三檔不同配息時程的季配息ETF來組合,既能 同樣建立每月領取配息的模式,也能順勢進一步分散投資標的,甚或 滿足資產配置需求。
張菁惠說,標的選擇上,台股高息ETF向來是台灣投資人青睞的標 的,加上台股又是投資人相對熟悉的市場,因此在進行退休理財規劃 時,台股高息ETF的確是可多加善用的理財工具,然考量市面上產品 數量亦多,建議投資人應進一步辨別各檔台股高息ETF的成份股篩選 方式。債券ETF同樣也是投資人可多加善用的退休理財規劃工具,基 於建立穩健現金流以支應日常生活的目標,建議可以信用品質較佳之 投資等級債ETF為主。
|
20 |
富邦併日盛投信 估斥資20億 |
摘錄經濟A 11 |
2024-11-12 |
富邦投信董事會昨(11)日通過吸收合併日盛投信案,富邦投信將以現金對價吸收合併日盛投信,預估每股合併對價介於46.23元至52.42元間,預估合併價金總金額介於18.03億元至20.44億元間,富邦投信為存續公司。日盛投信昨天董事會也同步通過該合併案,並將於取得主管機關核准後訂定合併基準日,預計2025年完成合併。
金控法規定,一家金控旗下只能有一家投信子公司,富邦金合併日盛金後,先前曾在市場上找尋日盛金20%股權的買家,如今決定出資買下日盛投信80%的股權,取得日盛投信100%股權後,將推動旗下富邦投信與日盛投信「二合一」。
日盛投信董事長林麗珍表示,合併後所有員工權益將會依法受到保障,落實完善員工照顧,同時亦全力配合與支持後續合併的相關工作。日盛投信自1996年成立以來,不斷深耕台灣,相對多數投信業者擁有更長的在地投資經驗及投信經營資歷,以團隊合作精神不斷研析市場與產業趨勢,透過國際投顧團隊掌握全球研究資源,致力為客戶創造財富價值。
|